中国国际航空股份有限公司、国泰航空股份有限公司、中航兴业股份有限公司、中信泰富股份有限公司、太古股份有限公司董事会今日宣布签署协议，重组其持股结构，构建全球最强的航空伙伴关系。这些影响深远的变化还将使中国航空业及乘客显著受益，并将强化北京和香港作为区域内主要航空枢纽的地位。

此次重组有以下四项重大成果：

（一）国航将向国泰航空作战略投资

（二）国泰航空将增加对国航的战略投资

（三）香港港龙航空（港龙）将成为国泰航空的全资子公司

（四）国航与国泰将达成一项营运协议，内容包括：双方在大中华地区互为销售代表，即由国航全权负责国泰在内地的客运销售，同时由国泰全权负责国航在港澳台地区的客运销售；扩大香港和中国大陆之间的航线代码共享；营运连接香港和大陆主要城市的联营航线，实行利润共享；上海合资货运公司；至少六年内保留港龙作为一家重要航空公司的地位；以及在其它一些方面加强业务合作。

为达成以上目标，五家公司的董事会已就下列举措达成共识：

• 国航将向中信泰富及太古以每股港币13.5 元代价收购国泰10.16% 的股份，总作价约港币5.48 亿元。标志着国航及旗下的中航兴业将总共持有国泰17.50% 的股份。

• 国泰已经同意以每股港币3.45 元的代价现金认购11.79 亿股国航新H 股，总作价约港币41 亿元，标志着其所持有的国航股份将由10% 增加至20%。

• 国泰将以港币82 .22 亿元总作价收购其尚未持有的82.21% 港龙股份，其中包括来自中航兴业 的43.29%、中信泰富的28.50%、太古的7.71%、及其它的2.71%，由此港龙将成为国泰全资子公司。支付将包括每股港币13.5 元的5.48 亿新股及现金。

• 太古及中信泰富将继续减持各自持有的国泰股份至40% 及17.5%。太古将保留扩大后的国泰集团的主要股东地位。港龙将以自身的品牌继续营运，但在国泰的管理下进行。这项协议仍需通过相关的股东及监管机构的批准。

国航及国泰之间加强的持股关系及营运协议将有助于实现双方最初于2004 年10月，即2004 年12 月国航上市之前约定的各项目标。两家公司皆相信上述变化将使双方获益并为双方更紧密的营运合作提供良机。

中国国际航空股份有限公司董事长李家祥表示：“此次交易对国航的价值和战略方面影响深远。包括国航、国泰乃至中国航空业在内都将深为受益，国泰和国航之间的营运协议亦将巩固本公司在国际国内市场的长期地位。”

国泰有限公司行政总裁陈南禄表示：“国泰全面掌管港龙及加强与国航的伙伴关系将进一步巩固香港作为亚太地区首要航空枢纽的地位，并在香港创建全世界最强之一的航空伙伴关系。这将改善航班的连接和航线的管理，换言之，将带给乘客更多目的地选择及更好的旅行选择，更加强香港和北京作为亚洲主要航空枢纽的地位。”

中航兴业有限公司主席孔栋表示：“这项交易对中航兴业而言在价值方面非常有利，同时也将最大程度发挥港龙的潜力，保证其未来的增长和成功。”

中信泰富有限公司董事长荣智健表示：“本次交易中我们持有的港龙的股份售价理想。中信将以上述最近收市价出售国泰股份，并将保留国泰17.5%的股份，使我们能从国泰-港龙合并及与国航的营运合作中受益。我们计划持有国泰股份作为一项长期投资。”

太古股份有限公司董事长白纪图表示：“我们非常感谢在这个具有里程碑意义的交易中我们所有伙伴的支持和辛勤工作。太古将继续致力于大陆和香港的航空业的长期发展。”

如需更多信息请联络：

国航 投资者关系负责人 饶昕瑜

电话：(86) 10 6458 2211

Financial Dynamics 王周俐

电话：（852）9805 6062

国泰 企业传讯经理 （公共事务） 梁月芳

电话：(852) 2747 5393

中航兴业 公司秘书 李万杰

电话：(852) 2862 7411

中信泰富 公司秘书董事 陈翠娥,

电话：（852）2820 2184

太古公司 企业事务部总经理 Maisie Shun Wah

电话：(852) 9192 9889